Всё об инвестициях в стартапы: плюсы и минусы, подводные камни, где искать проекты

Крауд-платформы в мире и России

Kickstarter

Крупнейшая в мире краудфандинговая платформа. Работает с конца апреля 2009 года. За это время больше 20 миллионов человек помогли собрать $5,8 млрд, и больше 200 тысяч проектов были успешно завершены.

Известна своими рекордными сборами на изобретения и компьютерные игры. Лидер среди российских крауд-проектов на этой площадке – «тамагочи для хакеров» Flipper Zero, с помощью которого можно управлять различными электронными устройствами – собрал $4,8 млн.

При этом запуститься там российскому проекту не так просто: создавать кампании на Kickstarter могут совершеннолетние резиденты страны, имеющие счёт в банке одной из 21 одобренных стран – стран СНГ в списке нет.

Для запуска российским предпринимателям потребуется участие посредника или регистрация компании за рубежом. Комиссия площадки составляет 5%, ещё 5% от суммы сбора уходит на покрытие расходов платёжных агрегаторов.

Zopa

Первая в мире краудлендинговая платформа. С 2005 года почти полумиллионом заёмщиков привлечено более 5 млрд фунтов стерлингов. Инвесторы площадки за это время получили проценты на общую сумму более 350 млн фунтов стерлингов. Разрешены займы до 25 тысяч фунтов стерлингов. В 2020 года площадка получила банковскую лицензию. Работает с жителями Великобритании.

MicroVentures

Основанная в 2009 году, MicroVentures была одной из первых венчурных компаний в финансовой индустрии, создавших «открытую для общественности» инвестиционную платформу. Аккредитованные и неаккредитованные инвесторы могут инвестировать в проверенные стартапы наряду с венчурными капиталистами. С помощью платформы 110 000 инвесторов вложили более $220 млн в более чем 400 компаний.

Planeta.ru

За 9 лет работы авторами платформы привлечено почти 1,5 млрд рублей, успешно завершено более 6500 проектов разнообразной тематики.

Платформа активно развивает дополнительные сервисы, помогающие авторам и участникам проектов: школу краудфандинга, видеолекторий краудпродюсер.рф, магазин товаров, созданных благодаря народному финансированию, собственную службу логистики.

С 2020 года запустила программу финансовой поддержки авторов «Планета поддерживает». Регулярно запускает спецпроекты и коллаборации с крупными брендами. Работает по гибкой модели «50%»: может считать успешным проект, собравший не менее половины от заявленной суммы.

Суммарная комиссия платформы и платёжных систем варьируется от 15 до 10% в зависимости от суммы сбора. В случае неуспешного сбора никаких комиссий не взимается.

Поток

Запущенная в 2016 «Альфа-банком» краудлендинговая платформа «Поток» стала крупнейшим в России онлайн-сервисом по кредитованию физлицами МСП: к концу 2020 года общий объём займов на платформе превысил 10 млрд рублей.

На площадке зарегистрировано более 11 тысяч инвесторов. Средняя фактическая доходность по портфелю до вычета налогов составляет 29,8%. Заёмщики могут получить на развитие бизнеса от 100 тысяч до 20 млн рублей.

Займы предоставляются на срок от недели до года. Единовременная комиссия сервиса составляет от 3% от суммы займа. Для инвесторов комиссия отсутствует.

Стадии развития StarUp проекта

Любой проект, независимо от того, является ли он стартапом или нет, проходит определенные стадии эволюции и своего становления. При этом можно определить те пункты, который обязательны в жизни любого бизнеса, ведь нельзя запустить идею и только после этого ее прорабатывать. Как говорится, всему свое время и место — развитие стартапов не исключение. Ниже предлагаем вам обязательные этапы возникновения страртапа, без которых его полноценное существование и развитие в крупный бизнес просто невозможно.

Pre-startup

Период возникновения стартапа от зарождения идеи до выхода готового продукта в свет. На этом этапе стартаперы прорабатывают не только идею, но и изучают рынок, определяют концепцию реализации будущего продукта, методы продвижения и финансирования.

Прототип

Создание эскизов, прототипов, проектов будущего товара. На этой стадии создаются версии продукта без тестирования, бета-версии, версии с закрытым и открытым тестированием. Это помогает улучшить продукт до того, как он выйдет на рынок.

Запуск идеи

Если предыдущие стадии успешно пройдены, то стратап-товар готово к своему производству и, собственно, начинается процесс реализации конечной идеи в готовую продукцию.

StarUp

Стартап выходит на рынок, товары начинают реализовываться, компания занимает свою нишу и получает первую известность. После того, как реализован изначальный бизнес-план, стартап начинает расширятся, осваивать новые ниши и рынки, растет за счет покупки и слияния с другими предприятиями (если это соответствует его концепции).

Бизнес-идеи могут возникнуть у каждого из нас, только кто-то их успешно реализует, а кто-то продолжает считать, что не сможет воплотить их в жизнь. Отбросьте глупые предрассудки, что нельзя основать стартап без бюджета, и смело идите на встречу материальному благополучию, ведь потенциал заложен в каждом из нас, только страхи и неуверенность единственные камни преткновения на пути к мечтам. Смело продумывайте свои идеи и стратегии, ищите пути реализации и организовывайте свой бизнес!

Профессиональный инвестор с опытом работы 5 лет с разными финансовыми инструментами, ведет свой блог и консультирует вкладчиков. Собственные эффективные методики и информационное сопровождение инвестиций.

Система управления прибылью предприятия с искуственным интеллектом

В финале “Биржи” выступил Виталий Яковлев со своим стартапом BMS24. Проект смог заинтересовать всех членов жюри «Биржи стартапов».

BMS24 — это система управления прибылью предприятия, которая поможет владельцам бизнеса и маркетологам избежать ряд проблем при подсчете прибыли от продаж и заменит собой использование множества систем в процессе аналитики данных.

Стартап был запущен в декабре 2016 года. На разработку базовой версии продукта ушло 900 тыс. рублей.

Сейчас команда проекта ищет деньги на создание расширенной версии своей программы, которая будет включать в себя не только сквозную аналитику по всем направлениям работы фирмы, но и встроенные CRM- и ERP-системы, а также другие функции. На основе большого массива информации комплексная система сможет давать клиенту рекомендации по тому, что улучшить в бизнес-модели, чтобы поднять прибыль и рентабельность. Стартап ищет 6,7 млн рублей в обмен на 20% в компании. В течение 3 лет инвестор сможет заработать 135,8 млн рублей.

У Виталия Яковлева есть опыт работы в бизнесе. Он сам работал в маркетинговом агенстве и регулярно сталкивался с множеством тех проблем, которые сможет решить его проект.

Члены жюри и инвесторы «Биржи стартапов» заинтересовались предложенной им программой, однако скептически отнеслись к возможности реализации всего озвученного создателем функционала в одной системе. Как отметил Александр Гаврюшенко, если тестирование программы пройдет успешно, он готов вложиться в проект.

Стартап заручился поддержкой и Андрея Лушникова, председателя совета директоров ГК «БестЪ». Он готов испытать программу и в дальнейшем поддержать проект инвестиционно: «Систему BMS24 я точно попробую, для начала как потребитель. Думаю, что это проект с большим потенциальным ростом. Для дальнейшего развития проекту необходимо пройти акселерацию в технопарке, чтобы там их немножко подрастили. А так это очень интересный стартап: будем смотреть и думать».

«Идея звучит классно: на рынке нет комплексной системы для аналитики, — заметил Михаил Гаврилов, директор по развитию ПАО «Банк «Санкт-Петербург». — Люди платят деньги различным маркетинговым агентствам для того, чтобы получать тот результат, который способна выполнять эта программа. И если все пойдет хорошо, эта система станет отличной заменой. Гипотетически у проекта есть потенциал. Теперь надо смотреть, как это будет работать в реалиях, а не на слайдах презентации. И уже от этого будет зависеть, насколько проект является перспективным и какое его ждет будущее».

Craigslist

Craigslist (американский аналог Avito) бессмертен. Пусть его нельзя отнести к списку топовых технических компаний, все же стоит сказать несколько слов о платформе, которая уже 20 лет пользуется большим успехом на американском рынке. Но где и когда это все началось? В начале 1990-х Крэйг Ньюмарк, только что переехавший в Сан-Франциско сотрудник IBM, составил список электронных адресов для местных мероприятий (список Крэйга, понимаете, да?). Крэйг думал, что список поможет ему знакомиться с новыми людьми. Идею подхватили, список стал популярным. Люди стали использовать его не только для встреч. В будущем это вдохновило Крэйга, и он ушел с работы и занялся развитием Craigslist. Сегодня эта компания стоит $1 млрд.

Бизнес-ангелы

Бизнес–ангелы, хотя и не входят в число лидеров по финансированию стартапов, вкладывают средства более эффективно, получая хорошие прибыли.

В России эта категория инвесторов не очень распространена, однако с десяток известных инвесторов для стартапов назвать можно:

• Игорь Мацанюк, предпочитающий вкладывать средства в поддержку игровых и мобильных приложений, выступил бизнес-ангелом для проектов MyWardrobe и Proberry.
• Александр Румянцев успешно реализовал 11 проектов на сумму от 15 до 30 тыс. долларов.
• Борис Жилин за год заключил 13 сделок.
• Александр Бородич интересуется мобильными приложениями, интернет-образованием, торговыми сервисами.
• Алексей Басов предпочитает интересные проекты, в которые он готов вкладывать внушительные суммы – до 300 тыс. долларов.
• Виталий Полехин работает как инвестор со сферами здравоохранения, интернет-образования и технологий.
• Эдуард Фияксель инвестирует в энергосбережение, коммуникации и IT-технологии.
• Андрей Головин один из известнейших инвесторов России, в его портфеле: сервисы «Рублевка», IMP Commerce и MyCreditInfo.
• Павел Черкашин работает с проектами социальных сетей, развлекательных и социальных сервисов.
• Игорь Рябенький участвовал как инвестор в реализации таких проектов как LinguaLeo, «Онлайнбилет.рф» и Eruditor.

Высокобелковое мороженое

Деньги в проект Prolce (ранее назывался ProIce) вложил частный инвестор, его имя стартап по условиям договора не раскрывает. Известно, что это бизнесмен, вкладывающийся в проекты сельского хозяйства. Благодаря уникальной технологии производства, придуманной автором проекта, технологом Маликой Абдуллаевой, мороженое не содержит сахара и глютена и не вредит фигуре. Целевая аудитория Prolce — спортсмены, диабетики и люди, следящие за своим весом. Проект получил 4 млн рублей и отдал инвестору 40% компании. На «Бирже стартапов» в феврале 2017 года проект представлял Кирилл Казаринов. «Инвестиции пошли на запуск производства, закупку сырья, маркетинг и разработку бренда», — объясняет он.

Название: Let’s Taxi

Отрасль: ПО для таксопарков

Объем инвестиций: 4,2 млн рублей

Ask vote

Первую в этом году «Биржу стартапов» завершило выступление основателей сервиса для проведения конференций, круглых столов, пленарных сессий и презентаций Ask vote.

Инструмент предназначен для интерактивного взаимодействия с аудиторией и позволяет получать мгновенную обратную связь от участников массовых мероприятий. Служит альтернативой офлайновым средствам для проведения голосований.

Проект запущен в 2016 году, в него вложено 2 млн рублей. Сейчас стартап ищет 5 млн рублей инвестиций, которые вернутся к инвестору через 3 года. Вложив в проект, инвестор через 5 лет заработает 20 млн рублей. Команда готова отдать 30% доли в компании. Опыт работы в сегменте разработок онлайн-продуктов у команды Ask vote составляет 5 лет. Подробности о стартапе — здесь.

«Это безусловно полезный инструмент. Смущает только то, что похожий я уже видела на конференции DIY-ретейлеров, а это значит, что рынок, первое, есть, второе — весьма конкурентный. Кроме того, такую программу, как мне видится, довольно легко скопировать.

То есть как защищать свое изобретение от рынка, здесь мне совершенно не ясно, — заметила Мария Евневич. — С другой стороны, организаторов, которые пытаются использовать кликеры и другие устаревшие способы интерактива на мероприятиях, еще много. А значит, не только наличие конкурентов, но и наличие спроса на такие услуги очевидно».

«Изолированное решение в event-индустрии — это прошлый век: автоматизируйте все сопутствующие процессы», — посоветовал Николай Страх.

Интерактивное пространство для тех, кто хочет прожить час из жизни незрячих людей

Экскурсии в темноте под руководством слепых гидов (в проекте работают 25 инвалидов) появились в Петербурге в 2015 году в «Питерленде». На «Бирже стартапов» в августе 2017 года проект представлял автор идеи бизнесмен Анатолий Мовшович. «Я шел на «Биржу стартапов», чтобы познакомиться с Вячеславом Трактовенко и Аркадием Столпнером, — рассказывает Мовшович. — Мы встретились, лично познакомились, и Аркадий стал генеральным спонсором моего проекта. Мы сейчас делаем портативную выставку площадью 70 м2, которую будем ставить в Смольном, Законодательном собрании, Госдуме. Я считаю, что «Биржа стартапов» очень полезна. Это площадка для хорошего нетворкинга и прямого знакомства».

Название: «Суперосанка»

Отрасль: Товары для здоровья

Объем инвестиций: 7 млн рублей

Как выбрать идею для стартапа?

Генерировать бизнес-концепции — навык, которому можно научиться.

Чтобы придумать успешную идею для стартапа нужно:

1. Определить для себя, какое занятие приносит наибольшее удовольствие. Только идея, которая увлекает человека, принесёт успех в бизнесе. Нередко хобби подсказывает, чем стоит заниматься в жизни на самом деле.
2. Интересоваться последними изобретениями и новациями в разных сферах. Читать про них в Интернете, использовать в повседневной жизни.
3. Быть экспертом в определённой сфере, а ещё лучше — в нескольких. Во многих областях успешным можно стать, только имея за плечами определённый опыт. Если же человек профессионально подготовлен сразу в нескольких нишах, это значительно повышает его шансы на успех. IT-сфера и госучреждения, кулинарное искусство и продажи — именно на стыке нескольких деятельностей находится множество нереализованных идей.
4. Уметь решать проблемы. Стартаперу стоит тренироваться в этом: подумать, что мешает ему и окружающим его людям — и придумать готовое решение для этого неудобства. Так, популярный веб-сайт для размещения фотографий Flickr появился во время разработки онлайн-игры. Её создатели не могли найти для себя удобное и простое хранилище для картинок пользователей, поэтому решили создать его сами. В итоге к 2021 году об игре мало кто вспомнит, а Flickr-ом пользуются миллионы людей по всему миру.
5. Совершенствовать то, что уже есть. Требуется наблюдать за тем, чем люди пользуются каждый день и что вызывает у них отрицательные эмоции — аренда квартиры, получение документов. Придумать, как можно помочь людям делать это проще и лучше.
6. Копировать, но делать это лучше. Многие известные компании начинали деятельность как клоны, но они добавляли что-то своё к уже существующей успешной бизнес-модели. Это может быть необычный канал сбыта, интересные бонусы покупателям или же особые гарантии качества. Это же касается и продуктов — старые вещи “зазвучат” совсем по-иному после улучшения или добавления всего парочки опций.
7. Следить за конъюнктурой мирового рынка. В бизнес-кругах постоянно появляются новые модные направления — сегодня есть спрос на мини-сады, а завтра будет бум на коворкинг для мам. Такие веяния неравномерно распространяются по миру. Можно успеть воодушевиться новыми идеями и создать что-то своё до того, как это станет массовым явлением.
8. Путешествовать. Стоит взглянуть на мир глазами людей из другой страны, изучить их достижения, быт и культуру. Лучшее, что есть за границей, зачастую можно успешно реализовать у себя на родине.
9. Задуматься над созданием специальных опций для новых рынков. Недавно появившиеся продукты от успешных рыночных игроков сулят большие возможности тем, кто быстро отреагирует на изменения и сумеет их оригинально дополнить. Приложения для биткоинов, сервисы в фейсбуке, грандиозные стройки — всё это привлекает как инвесторов, так и предприимчивых бизнесменов.
10. Встречаться с успешными людьми. У многих бизнесменов в арсенале гораздо больше идей, чем они могут успеть реализовать. И. Маск отдал идею по производству и продаже солнечных батарей ближайшим родственникам. В настоящее время их компания SolarCity приносит ежегодно миллиардную прибыль.

Какие выгоды и риски имеют инвестиции в стартапы

Говоря о стартапах, нельзя не остановиться подробно на преимуществах и сопутствующих рисках, наиболее заметные из которых я перечислю здесь.

Итак, очевидные плюсы для инвестора:

• Как правило, демократичный порог входа для частного инвестора, от 1000$;
• Перспективные технологические ниши, которые точно будут развиваться быстрее рынка;
• Возможность диверсифицировать свой венчурный портфель, за счет покупки долей разных компаний или их пакетов.

Риски, которые нельзя не учитывать:

• Риск скама площадки, в том числе из-за некачественного риск-менеджмента;
• Риск прямого мошенничества, как со стороны стартаперов, так и самих площадок. (второе менее вероятно, но 100% гарантии не существует);
• Вероятность выбора неуспешного проекта.

Степень неопределенности в этой нише усиливается тем, что универсальных методик оценки венчурных проектов попросту не существует. Вы не можете наложить на идею стартапа параметры типовой скоринг-модели и оценить риски, как в случае с работающим бизнесом, или реальным ПАММ счетом. Что «выстрелит», а что нет – зависит от капризов рыночной конъюнктуры, скрытых желаний потребителей, иногда от банального стечения обстоятельств и просто везения. Поэтому инвестору приходится полагаться на такие качества, как бизнес-интуиция и человеческое чутье. В случае с технологическими проектами не помешают также познания в области футурологии (науки о будущем). Стоит также помнить о том, что рынок инвестирования в стартапы в России никак не регулируется. Центральный банк только начинает вырабатывать критерии для компаний и для инвесторов. Но я бы не назвал это окончательным стоп-фактором, ведь зарождающийся бизнес нуждается в стадии относительно свободного развития.

Что такое стартап и необходимость его инвестировать

Инвестирование в стартап считается перспективным и прибыльным направлением

Стартап-компании представляют собой организации, которые были созданы сравнительно недавно. Нередко проекты таких фирм имеют связь с технической сферой. Но это не всегда соответствует действительности. Преимущественно стартапы создают небольшие группы людей. Это могут быть друзья или партнеры, которые имеют хорошие идеи.

Инвестирование в стартапы считается не самым безопасным направлением. Иногда оно связано с серьезным риском. Это обусловлено тем, что многие проекты терпят убытки. Обычно такие инвестиции осуществляются теми, кто хочет рискнуть и вложить деньги в компании, в которые они верят.

Семейный вклад акселераторов

Первые представляют различные ПИФы, вкладывая средства их участников в перспективные проекты. Вкладчиками фондов могут выступать частные лица или различные организации.

Задача венчурного фонда – получить максимальную прибыль от приобретенных акций и при этом не потерять средства вкладчиков. Чаще они готовы инвестироваться в стартапы с высокой долей доходности и средней или высокой долей риска, отыскивая проекты на сайтах инвесторов для стартапов.

Акселераторы занимаются тем, что помогают стартапам выйти с этапа идеи на этап первых инвестиций. На отечественном рынке наиболее популярны акселераторы:

• Акселератор ФРИИ, набирающий опытные команды от 2 человек и более, зарегистрированных как юрлицо, имеющих чёткую бизнес-модель, а объём рынка не меньше 10 млн. долларов.
• «МетаБета» предпочитает финансировать команды с конкурентной технологией, глобальными амбициями, знанием английского. Она предлагает свои инвестиции и «ангелам» для совместных вложений, помогая им с экспертизой сторонних проектов, организуя консультации для компаний. «МетаБета» предпочитает отбирать стартапы на открытом рынке, помогая создавать экосистему корпоративных инноваций, консультируя корпоративные стартапы.
• GVA LaunchGurus — это система поддержки инновационного предпринимательства, объединяющая сразу несколько направлений: акселератор, программа сотрудничества и соинвестирования, посевной фонд, образовательные мероприятия и консалтинг.
• Стартап-академия является частью школы управления «Сколково», имеет более двухсот предпринимателей, из которых четверть привлекли инвестиции на сумму более 20 млн. долларов.

Стартапы VS хайпы

Можно ли сравнивать стартапы с хайпами? Ведь по степени риска и по признаку отсутствия гарантий, они имеют много общего. Действительно, если вспомнить инвестиционные площадки, в том числе описанные на блоге (Insolt Ltd и др.), то разница не столь очевидна. Однако она есть и довольно существенная. Хайп-проекты, за редким исключением, реально произведенный товар делают лишь красивой легендой, в целях привлечения инвесторов и повышения рейтинга доверия. Во всем остальном, это классическая финансовая пирамида.

Инвестор, принимая на себя риски высокодоходного проекта, прекрасно это понимает. В отличие от хайпа, стартап, чтобы попасть на рынок и привлечь инвесторов, должен продемонстрировать реальный продукт. Вместе с ним должен быть предъявлен подробный бизнес-план, который проходит отбор и на инвестиционной площадке. Любой стартап проходит относительно универсальные стадии развития, понятные для инвестора.

Но нельзя не заметить, что риски высоки, и примером может послужить история с биржей долей ShareInStock, которой за несколько лет существования удалось собрать 4 млн $. Проект произвел впечатление на российских инвесторов интересной моделью инвестирования в бизнес начинающих стартаперов, путем выкупа их акций, с возможностью продажи и перепродажи, с прибылью до 90% годовых. В основном компании предлагали на бирже свои сайты, представляющие различные информационные проекты. Однако в конце 2016 года, один за другим посыпались сообщения о трудностях с выплатами. Биржа не объявила о скаме, поддерживает свой сайт и регулярно сообщает о взысканных с заемщиков средствах. Недавно псевдобиржа ShareInStock заявила на форуме MMGP о взломе сервера, что вносит еще больше неуверенности в будущем проекта.

Прачечный сервис: стирка по подписке

«Кто из вас любит стирать и гладить вещи? — обратился к потенциальным инвесторам и членам жюри «Биржи стартапов» основатель проекта. — Меньшинство. Потому что для большинства людей стирка является проблемой. Но мы здесь для того, чтобы эту проблему решить!»

Этот проект стартовал в январе 2017 года и на данный момент имеет уже 20 тыс. постиранных вещей. Механизм работы прост: курьер забирает у подписчика грязные вещи, а через некоторое время возвращает их постиранными и поглаженными. Как утверждает команда проекта, их стартап рассчитан на людей, которые ценят свое время. Прачечная работает в режиме онлайн и, по оценке основателя, не имеет конкурентов на рынке. По ряду таких пунктов, как прайс, удобство для клиента, время выполнения заказа и профессионализм рабочего штаба, стартап превосходит другие прачечные и химчистки Санкт-Петербурга. На сегодняшний день Lavadora имеет 60 постоянных клиентов, а за прошедшие неполные 5 месяцев работы командой проекта была выполнена 1 тыс. заказов. Такие сервисы имеют огромную популярность в США и Великобритании, и у них есть потенциал для становления на российском рынке, считает стартапер.

Потенциальный объем рынка проект оценивает в 1,5 млрд рублей в месяц. К концу 2020 года стартап рассчитывает выйти на годовой оборот 300 млн рублей. Но для получения такого результата проекту требуется 30 млн рублей инвестиций.

Половину из предоставленных средств команда стартапа собирается пустить на переоборудование производства. Остальная часть суммы уйдет на маркетинг, IT-технологии и оборонные средства.

Сама идея стартапа была положительно встречена членами жюри, однако инвесторы раскритиковали планы по затрате 15 млн рублей инвестиций на производство и предложили полностью поменять бизнес-стратегию.

«Тут нужно быстро захватывать рынок, а не вкладываться в производство», — отметила Полина Лукьянова, директор бизнес-инкубатора «Ингрия».

«Очень интересный сервис, и механизм работы продуман неплохо, — похвалил проект Михаил Гаврилов, директор по развитию ПАО «Банк «Санкт-Петербург». — Но условия сделки — а проект просит 30 млн — даже за 30% не выглядят адекватными. Это инвестиции такого раунда, когда компания имеет устойчивый оборот, а экономика проекта проверена на длительном промежутке времени. То есть это хороший работающий бизнес. Здесь же — стартап, который будет приносить прибыль, если его быстро масштабировать. Чтобы это сделать, нужно вспомнить про модель Uber. Не стирать самим и не вкладывать деньги в производство, а подключать к себе прачечные по всей стране. Вы будете так быстро расти, что у вас выстроится очередь из инвесторов».

Подготовительная часть

Что проверяем. Я оцениваю идею стартапа по принципу коммерческой привлекательности — пробую понять, можно ли на этом проекте заработать. На первом этапе не углубляюсь в детали, не провожу платных исследований и не обращаю внимания на организационные или технические сложности.

Задача — провести быстрый и бесплатный интеллектуальный тест. Если стартап его проходит, продолжаю проверку. Если нет — не трачу время. Такой подход можно сравнить с многоэтажным конвейером, который просеивает тонны руды ради нескольких граммов драгоценного материала.

Проверка идеи — это первая линия оценки стартапа. На ней больше всего мусора

Что не проверяем. Нам не понадобится интервью с целевой аудиторией, бесплатный прототип, лендинг с продуктом-пустышкой и прочие инструменты. Достаточно текущих знаний, на основе которых вы придумали идею стартапа.

Ещё не рассматриваем аномальные ситуации, когда из безумных идей вырастают триллионные корпорации. Такое возможно, но рецепт засекречен.

Как это работает. Я предлагаю инструкцию в виде простого теста из семи шагов: на каждом выбираете один или несколько вариантов ответа в диапазоне от -3 до 3, считаете баллы и получаете один из трёх результатов:

1. Сильную идею и потенциально прибыльный стартап.
2. Среднюю идею, которая после доработки может перерасти в потенциально прибыльный стартап.
3. Слабую идею, обречённую на провал.

Расшифровка результатов по набранным баллам идёт сразу после инструкции.

Идея для тренировки. Возьмём выдуманный стартап и оценим его идею: под каждым пунктом инструкции посчитаем промежуточное количество баллов, а после всё сложим и сделаем выводы. Идея такая: разработать киберсобаку и поисковую нейросеть для охоты за белыми трюфелями.

Белый трюфель — редкий деликатес, который стоит 2–4 тысячи евро за килограмм. Если гриб большой и цельный, то цена на него нефиксированная — например, в 2007 году полуторакилограммовый гриб купили за 330 тысяч долларов.

Трюфель ищут вручную с помощью натренированных собак-ищеек. Мне кажется, что большие данные и роботехнологии окажутся эффективнее традиционного поиска. Я планирую выпустить продукт для монополизации всей трюфельной отрасли. Посмотрим, может ли из этого что-то получиться.

Найти свой SpaceX сложно, но можно

Во-первых, можно использовать статистический метод. Для этого нужно составить правильный портфель компаний для инвестиций — диверсифицировать его с точки зрения количества стартапов, их стадий, степени риска, размера инвестиций от первой до финальной, необходимой доле владения и ее удержания, потенциала роста капитализации и возврата на инвестицию. Таким образом, вы просто чисто статистически найдете какое-то количество успешных стартапов.

Во-вторых, нужно получить доступ к лучшим фаундерам. В последние годы они предпочитают инвесторов не просто с деньгами, а с операционным опытом построения успешных крупных компаний. С такими инвесторами можно советоваться и легче добиться успеха. Чтобы получить доступ к лучшим фаундерам и сделкам, нужно время — построить инвестиционный бренд, наработать обширные связи в венчурной среде и хорошую репутацию. Счет идет на годы.

Экономика инноваций

Павел Черкашин — РБК: «Хочу быть в обществе людей, которые меняют мир»

В-третьих, нужно научиться разбираться в рынках и бизнес-моделях. Имея опыт, вы сможете сразу увидеть, что стартап обладает сильным и устойчивым конкурентным преимуществом или действительно может его создать

А если он при этом нацелен на огромный рынок, то важно с самого начала сделать большую ставку на такую команду. Помогать не только деньгами, но и опытом и связями

Например, фирма Sequoia разглядела потенциал роста в WhatsApp и их преимущество перед другими мессенджерами того времени, затем построила личные отношения с Брайаном Актоном и Яном Кумом, фаундерами этой компании, и стала единственным инвестором, начав с $8 млн в первом раунде и вложив суммарно $60 млн. Это был большой риск, но возврат составил $3 млрд.

Другой пример — инвестиция Эрика Лефкофски в Groupon. Они познакомились, когда будущий создатель Groupon Эндрю Мейсон был наемным разработчиком в компании Эрика InnerWorkings. А позже Эрик с партнером соинвестировал $1 млн в стартап Мейсона The Point. Модель не работала, и компания не стала успешной, но вдруг оказалось, что пользователи The Point иногда объединяются в группы, чтобы купить что-нибудь совместно. Тогда Эрик помог сделать pivot (изменить бизнес-модель) и превратить The Point в Groupon. При выходе Groupon на IPO доля Лефкофски составляла 21,6% и оценивалась более $2 млрд.

Оцените рынок капитала

Посмотрите на продажи конкурентов — выясните, сколько они зарабатывают на заменителях вашего продукта. Заменители — это товары или услуги с похожими характеристиками. Например, вместо iPhone можно купить Xiaomi.

Попробуйте узнать объём ежегодной выручки. Для этого подойдут данные из любых открытых источников или отчёты крупных аналитических агентств — желательно работающих на территории выбранного рынка сбыта.

Чем больше заменителей и объём ежегодной выручки, тем лучше состояние рынка капитала.

3 балла. Если у продукта десятки заменителей и выручка свыше миллиарда долларов, это признак высокого спроса. Аудитория заинтересована в качественных новинках и не против отдать деньги неизвестному бренду.

2 балла. В случае умеренного спроса у продукта будет до десяти заменителей и выручка до 500 тысяч долларов в год. Это хороший рынок с лояльной аудиторией, но у предпринимателя могут возникнуть проблемы с позиционированием на этапе раскрутки стартапа.

1 балл. Для низкого спроса характерны два показателя: на рынке доступно не более трёх заменителей; в открытых источниках сложно найти статистику по их продажам. На таком рынке стартап получит неподготовленную аудиторию, которой придётся доказать ценность продукта и выгоду перед конкурентами.

0 баллов. Я скептически отношусь к уникальным продуктам, у которых нет аналогов и конкурентов. Бизнес строится на потребностях: если человеку чего-то не хватает, включаются предприниматели и предлагают решение.

Чаще всего новые продукты — улучшенные версии существующих: более удобные, дешёвые и технологичные аналоги. Поэтому, когда на рынок выходит уникальный продукт, подобных которому потребители ещё не видели, в большинстве случаев он никому не нужен или понадобятся ресурсы для его популяризации. Стратегия не для стартапа.

Заключительная часть

Предположим, вы прошли тест и набрали достаточное количество баллов. Теперь нужно выполнить ещё три действия, прежде чем двигаться дальше.

Проконсультируйтесь с юристами. Распишите идею стартапа на бумаге и отдайте её нескольким юристам на экспертизу. После этого вы узнаете, есть ли у проекта законодательные препятствия, не ограничивает ли он чьи-либо права, реально ли собрать документы, которые понадобятся для работы.

Взгляните на проект со стороны. Постарайтесь найти около десяти человек, к чьему мнению вы готовы прислушаться. Презентуйте этим людям идею стартапа и послушайте, что они говорят о рисках, перспективах и сложностях. Выпишите ключевые тезисы и посчитайте, сколько нюансов вы пропустили.

Прислушайтесь к внутреннему голосу. Мысленно погрузитесь в такую ситуацию: вы каждый день по несколько часов работаете в стартапе, занимаетесь этим уже пять лет и не получаете прибыли. Идея сработала, но что-то пошло не так и вам нужно удвоить усилия, чтобы доделать проект.

Теперь попробуйте честно ответить: готовы ли вы заниматься проблемным стартапом? Пугает ли вас отсутствие заработка? Есть ли желание всё бросить? Вы бы взялись за идею, если бы могли вернуться в прошлое и отказаться?

Если вы затрудняетесь с ответами, отложите идею стартапа и вернитесь к ней через месяц. За это время она никуда не денется, а вы сможете взглянуть на неё свежим взглядом — отличный приём, чтобы обдумать сложные решения.

Похожие записи:

Granta седан Личный кабинет nalog.gov.by: правила регистрации, оплата налогов онлайн Как выйти из одной страницы в ютубе Акции нкнх Планета здоровья витебск Фсзн, страховой взнос фсзн в рб